SMM

Minerai de lithium :

Cette semaine, les prix du minerai de lithium ont montré une tendance à la baisse, suivant les prix du carbonate de lithium.
Après les vacances, certains fonderies ont progressivement repris leurs activités, maintenant une demande stable pour les achats de minerai. Cependant, alors que les fournisseurs étrangers de minerai de lithium maintenaient fermement leurs prix, les usines chimiques de lithium ont adopté une stratégie de pression sur les prix dans le contexte de la baisse des prix du carbonate de lithium, ce qui a conduit à une moindre acceptation des minerais de lithium à prix élevé et à des performances globales médiocres des transactions. Les fournisseurs nationaux de minerai de lithium, avec la reprise des activités et l'arrivée des commandes passées avant les vacances, ont montré une certaine volonté de proposer des prix et de vendre. Bien que les prix aient légèrement baissé en ligne avec ceux du carbonate de lithium, la tendance générale à maintenir des prix fermes a persisté, avec des performances de transaction restant médiocres.
Pour la lépidolite, les petits et moyens fournisseurs ont continué à maintenir fermement leurs prix. Cependant, en raison des enchères avant les vacances par de grands fournisseurs, les usines chimiques de lithium non intégrées disposaient de certains stocks pour maintenir la production pendant et après les vacances. En conséquence, elles ont principalement adopté une attitude attentiste face à l'offre relativement faible et aux prix élevés des petits et moyens fournisseurs, avec une acceptation psychologique des prix légèrement en retrait en ligne avec la baisse des prix du carbonate de lithium. De plus, les expéditions prévues d'un grand fournisseur et la reprise attendue de la production dans une mine de premier plan pourraient atténuer la situation actuelle de sous-approvisionnement en lépidolite.
Les prix du minerai de lithium devraient continuer à reculer en ligne avec la tendance à la baisse des prix du carbonate de lithium.

Carbonate de lithium :

Après les vacances du Nouvel An chinois, les prix au comptant du carbonate de lithium ont chuté d'environ 500 yuans/tonne cette semaine. Actuellement, la reprise de la production dans les entreprises intégrées mine-chimie de premier plan fournit non seulement un complément solide à la production nationale de carbonate de lithium, mais soutient également les niveaux d'approvisionnement des clients de certaines usines de matériaux. Sous cette influence, les usines de matériaux en aval pourraient réduire leur demande d'achats au comptant. Les acteurs en amont et en aval adoptent généralement une attitude prudente et attentiste, avec peu de transactions observées. Selon les données des douanes chiliennes, le Chili a exporté 25,600 tonnes de carbonate de lithium en janvier, en hausse de 27,5 % par rapport au mois précédent, dont 19,100 tonnes exportées vers la Chine, en hausse de 43 % par rapport au mois précédent. Compte tenu du cycle d'expédition, ces cargaisons devraient arriver dans les ports chinois entre février et mars. La production nationale de carbonate de lithium et les volumes importés ont augmenté, augmentant considérablement l'offre nationale et intensifiant davantage la situation de surplus. Les prix au comptant du carbonate de lithium sont plus susceptibles de baisser que de monter.

Hydroxyde de lithium :

Cette semaine, les prix de l'hydroxyde de lithium sont restés globalement inchangés par rapport aux niveaux d'avant les vacances. Après les vacances, certaines entreprises ont repris leurs activités comme prévu. Dans les transactions du marché, les usines de sel en amont ont continué à maintenir fermement leurs prix, en particulier pour les accords à long terme avec des remises. Soutenus par des prix élevés du minerai, les prix n'ont pas changé de manière significative malgré la baisse des prix du carbonate de lithium. Les usines de matériaux cathodiques ternaires en aval, ayant fait des stocks plus tôt, n'ont actuellement pas de plans significatifs d'approvisionnement juste à temps. Bien que certaines demandes aient été faites, aucun consensus n'a été atteint entre les fournisseurs et les acheteurs sur les remises et les prix, ce qui a entraîné des performances globales médiocres des transactions. Selon le calendrier de production de février, la demande devrait diminuer de près de 10 % par rapport au mois précédent, associée à de faibles volumes d'importation et d'exportation, conduisant à un équilibre serré entre l'offre et la demande pour le mois.
À court terme, les prix de l'hydroxyde de lithium devraient fluctuer dans une fourchette.

Cobalt raffiné :

Les prix du cobalt raffiné ont légèrement baissé après les vacances. Du côté de l'offre, les fonderies de cobalt raffiné principales ont maintenu des taux d'exploitation relativement élevés pendant le Nouvel An chinois, assurant une offre suffisante sur le marché. Du côté de la demande, le sentiment général du marché pour les demandes et les achats était faible la première semaine après les vacances, maintenant une situation de surapprovisionnement. À l'avenir, comme le modèle d'offre et de demande à court terme est peu susceptible de changer, les prix au comptant pourraient continuer à subir une certaine pression à la baisse.

Produits intermédiaires :

Les prix des produits intermédiaires de cobalt ont légèrement baissé après les vacances. Du côté de l'offre, la disponibilité des stocks sur le marché est restée suffisante. Du côté de la demande, la demande d'achat en aval n'avait pas encore repris après les vacances, laissant le marché globalement calme. Compte tenu de la situation du marché, avec une offre de matières premières suffisante à long terme et des coûts élevés pour les fonderies de cobalt en aval, les prix des matières premières sont peu susceptibles de se maintenir et pourraient encore baisser.

Sels de cobalt (sulfate de cobalt et chlorure de cobalt) :

Cette semaine, les prix des sels de cobalt sont restés stables. En termes d'offre, certaines fonderies ont réduit leur production en raison des vacances du Nouvel An chinois et de la demande affaiblie du marché, entraînant une diminution de l'offre. Du côté de la demande, les activités de réapprovisionnement précoce étaient largement terminées, et les demandes et transactions sur le marché étaient relativement calmes. Avec un sentiment de trading de marché inactif, les prix sont restés temporairement stables. La semaine prochaine, les petits producteurs pourraient légèrement baisser les prix en raison de la pression des ventes, et les prix au comptant devraient fluctuer à la baisse.

Sels de cobalt (Co3O4) :

Cette semaine, les prix du Co3O4 sont restés stables. Du côté de l'offre, les fonderies ont maintenu de bons taux d'exploitation. Du côté de la demande en aval, le marché a adopté une attitude attentiste après les vacances, se concentrant sur l'exécution des commandes existantes, avec presque aucune nouvelle commande et une demande au comptant faible. Compte tenu de la situation du marché, comme les acteurs en aval avaient déjà fait des stocks avant les vacances, le marché est resté stable cette semaine, avec des prix au comptant stables. La semaine prochaine, le marché du Co3O4 devrait continuer à se concentrer sur les livraisons de commandes, avec des prix restant stables.

Sulfate de nickel :

Jeudi cette semaine, le prix de l'indice SMM pour le sulfate de nickel de qualité batterie s'élevait à 26,583 yuans/tonne, avec une fourchette de cotation entre 26,380 et 27,060 yuans/tonne, montrant une légère augmentation du prix moyen par rapport à la semaine dernière.
Du côté de la demande, en raison de commandes faibles et des vacances du Nouvel An chinois, la production prévue pour février des précurseurs a été réduite, entraînant une demande plus faible pour le sulfate de nickel. De plus, certains fabricants de précurseurs avaient terminé le réapprovisionnement de base mais avaient encore des besoins de réapprovisionnement. Les volumes de demandes sur le marché après les vacances ont augmenté par rapport aux niveaux d'avant les vacances. Du côté de l'offre, les fonderies de sels de nickel ont également réduit leur production prévue ce mois-ci. Cette semaine, certaines fonderies de sels de nickel ont commencé à proposer des prix et à négocier, tandis que d'autres n'avaient pas encore repris leurs activités. Compte tenu des pertes subies par les fonderies de sels de nickel, l'industrie a généralement maintenu des prix fermes, sans signes de concessions sur les prix actuels. Par conséquent, compte tenu de l'affaiblissement simultané de l'offre et de la demande sur le marché du sulfate de nickel, les prix devraient rester stables à court terme.

Précurseurs cathodiques ternaires :

Cette semaine, les prix des précurseurs cathodiques ternaires de série 5 pour la consommation, de série 6 pour la consommation et de série 8 pour l'énergie sont restés stables. En termes de coûts des matières premières, les prix du sulfate de nickel, du sulfate de cobalt et du sulfate de manganèse étaient légèrement stables. En conséquence, les prix des précurseurs cathodiques ternaires sont également restés stables. Du côté de la demande, en raison de l'efficacité de production réduite dans les usines de matériaux cathodiques ternaires pendant le Nouvel An chinois et de moins de jours ouvrables en général, la production prévue pour février a diminué d'environ 10 % par rapport à janvier, affaiblissant la demande de précurseurs. Du côté de l'offre, la situation de l'offre pour les précurseurs s'est également affaiblie en raison des vacances et de la réduction des commandes. Actuellement, la signature de contrats à long terme entre les entreprises de précurseurs reste insatisfaisante, avec des négociations en cours entre acheteurs et vendeurs. En regardant vers la semaine prochaine, étant donné que les prix du sulfate de nickel devraient rester stables, les prix du sulfate de cobalt pourraient baisser, et les prix du sulfate de manganèse pourraient légèrement augmenter, les prix des précurseurs devraient montrer des baisses à des degrés divers, les produits à prix élevé subissant probablement des baisses relativement plus importantes.

Matériaux cathodiques ternaires :

Au 6 février, pendant la première semaine après le Nouvel An chinois, les coûts et les prix des matériaux cathodiques ternaires de série 5 et de série 6 ont diminué à des degrés divers en raison de la baisse des prix du carbonate de lithium. Les coûts des matériaux cathodiques ternaires de série 8 sont restés stables, car les prix de l'hydroxyde de lithium et du sulfate n'ont pas changé.
En termes de production et d'offre, la production de matériaux cathodiques ternaires a globalement diminué en raison de la période de basse saison au début de l'année. En janvier, le taux d'exploitation global des entreprises de matériaux cathodiques ternaires était d'environ 37 %, montrant une nouvelle baisse par rapport à décembre. La basse saison traditionnelle a conduit à une diminution des commandes globales pour les matériaux cathodiques ternaires, avec seulement quelques entreprises de premier plan maintenant des niveaux de production élevés. Certains producteurs de matériaux cathodiques ternaires, principalement approvisionnant des clients étrangers, ont connu des baisses de commandes plus faibles par rapport aux autres. La concentration de l'industrie a encore augmenté, les entreprises de niveau moyen et inférieur voyant des réductions de commandes plus importantes. Selon le calendrier de production de février 2025, la production de matériaux cathodiques ternaires en Chine devrait diminuer de 9,6 % par rapport au mois précédent, principalement en raison des vacances du Nouvel An chinois et des arrêts de lignes de production. À l'exception de quelques producteurs sans plans de vacances en février, la plupart des fabricants devraient voir une réduction de la production au cours du mois. LFP : Cette semaine, la première semaine après les vacances du Nouvel An chinois, le marché du LFP a montré quelques changements dans son fonctionnement global. D'un point de vue tarifaire, influencés par la baisse des prix du carbonate de lithium, les prix du marché du LFP ont légèrement diminué, avec une baisse globale d'environ 120 yuans/tonne. Les prix du carbonate de lithium ont reculé cette semaine, diminuant d'environ 500 yuans/tonne. Pendant ce temps, les frais de traitement du LFP sont restés inchangés après le précédent ajustement. Du côté de l'offre, les conditions d'exploitation post-vacances dans les usines de matériaux LFP étaient relativement stables, les principaux producteurs maintenant des niveaux de production stables. Cependant, certaines petites et moyennes usines de LFP ont connu des réductions de production. Du côté de la demande, certains fabricants de cellules de batterie en aval ont légèrement réduit leurs volumes d'approvisionnement en LFP pour février, indiquant une demande plus faible sur le marché en aval. De plus, de légers ajustements ont été observés dans certaines structures de la chaîne d'approvisionnement. Globalement, les stocks de LFP devraient augmenter en février, et le modèle d'offre et de demande à court terme pourrait subir quelques changements.Phosphate de fer : Cette semaine, après les vacances du Nouvel An chinois, les prix du phosphate de fer sont restés relativement stables. En raison de la suspension logistique, les entreprises de phosphate de fer ont activement stocké avant les vacances, évitant ainsi les pénuries de matières premières. Les prix de l'ammonium industriel et de l'acide phosphorique sont restés stables. La plupart des entreprises de phosphate de fer ont poursuivi leur production pendant les vacances, tandis que d'autres ont opté pour des arrêts de maintenance et des pauses. Après les vacances, la production a progressivement repris. La demande en aval n'a pas connu d'ajustements significatifs et continue de suivre les calendriers d'approvisionnement prévus. LCO : Cette semaine, les prix du LCO ont légèrement diminué, avec des prix pour les spécifications 4,2V, 4,4V et 4,5V à 134 000 yuans/tonne, 137 000 yuans/tonne et 149 000 yuans/tonne, respectivement. Affectés par la baisse des prix du carbonate de lithium de qualité batterie, les coûts de production du LCO ont également légèrement diminué. Après les vacances du Nouvel An chinois, la plupart des entreprises ont progressivement repris leur production, principalement pour honorer les commandes d'avant les vacances. Les fabricants de smartphones en aval ont activement stocké, et avec le soutien des politiques de subventions nationales, la demande d'approvisionnement en LCO a considérablement augmenté. La demande du marché après les vacances devrait encore se redresser. Globalement, malgré une légère baisse à court terme de la production, les perspectives du marché du LCO restent optimistes avec la montée en puissance de la demande du marché numérique terminal. Anode : Cette semaine, les prix des anodes sont restés relativement fermes. Côté coûts, en raison de faibles niveaux de stocks de coke de pétrole à faible teneur en soufre et des ajustements de la politique fiscale, les prix du coke de pétrole à faible teneur en soufre ont continué d'augmenter cette semaine. Alors que les prix du coke de pétrole à faible teneur en soufre se rapprochaient de ceux du coke d'aiguille à base d'huile, la demande pour le coke d'aiguille a augmenté. Les producteurs de coke d'aiguille ont également été affectés par les ajustements de la politique fiscale, entraînant une légère augmentation des prix du coke d'aiguille à base d'huile cette semaine. Dans un contexte de développement intégré, le marché de la graphitisation externalisée a continué de faire face à une surabondance de l'offre et à une demande atone, les prix de la graphitisation restant stables cette semaine. Côté demande, la demande en aval a diminué en raison des vacances du Nouvel An chinois. En résumé, malgré des coûts de production élevés, les producteurs d'anodes ont montré une forte volonté de maintenir leurs prix. Cependant, contraints par une demande légèrement plus faible sur le marché pendant les vacances, les prix sont restés stables cette semaine. Les prix des matériaux d'anode devraient rester stables à court terme. Séparateur : Cette semaine, les prix des matériaux de séparateurs pour batteries au lithium sont restés stables. En raison de longues guerres de prix et de la pression exercée par les fabricants de cellules de batteries, les prix des matériaux de séparateurs avaient déjà été poussés à des niveaux bas. De plus, la demande des fabricants de cellules de batteries en aval a diminué en raison des vacances du Nouvel An chinois, entraînant une réduction des taux d'exploitation parmi les entreprises de séparateurs. En conséquence, les producteurs de séparateurs ont montré une volonté croissante de maintenir leurs prix. Face à une demande et une offre faibles, la plupart des fabricants de cellules de batteries en aval ont cessé de faire pression sur les prix pour garantir leurs approvisionnements, maintenant ainsi les prix des séparateurs stables cette semaine. À l'avenir, avec la libération progressive de la capacité des séparateurs, le marché des séparateurs pourrait continuer à faire face à une surabondance de l'offre. Pour rivaliser pour les commandes du marché, les entreprises de séparateurs pourraient adopter des stratégies de réduction des prix. Électrolyte : Cette semaine, les prix des électrolytes sont restés stables. Côté offre, après les vacances du Nouvel An chinois, la demande du marché était faible. La production de LiPF6 était basée sur les commandes, et les producteurs d'électrolytes livraient les marchandises en fonction des commandes, avec des transactions limitées et des prix stables. Côté demande, la demande des fabricants de cellules de batteries pour les électrolytes a progressivement diminué, avec des approvisionnements basés sur les commandes. Côté coûts, les prix du LiPF6, des solvants et des additifs sont restés stables. Actuellement, les prix des électrolytes sont principalement influencés par les prix du LiPF6. Cependant, en raison de la pression exercée par les fabricants de cellules de batteries, les prix des électrolytes sont restés stables. Les prix des électrolytes pour batteries ternaires variaient de 21 100 à 29 550 yuans/tonne, tandis que les prix des électrolytes pour batteries LFP variaient de 16 800 à 25 550 yuans/tonne. À court terme, les fluctuations des coûts devraient entraîner des oscillations des prix des électrolytes dans une certaine fourchette. Batterie sodium-ion : Après les vacances du Nouvel An chinois, le marché des batteries sodium-ion est resté morose. En raison de l'absence de croissance significative de la demande en aval et de la capacité limitée d'expansion en amont, les entreprises de matériaux pour batteries sodium-ion ont rencontré des difficultés pour honorer les commandes après les vacances. Cependant, de nouvelles capacités devraient être mises en service en février, et les appels d'offres pour les projets de démonstration de 2025 commenceront progressivement. Avec la maturation de la commercialisation, une nouvelle croissance de la demande est attendue. Recyclage : Cette semaine, les prix sur le marché des déchets recyclés sont restés stables. Côté offre, en raison des vacances du Nouvel An chinois, la plupart des entreprises n'ont repris leurs activités que mardi. Certaines petites et moyennes usines de concassage et certains commerçants devraient rester en congé jusqu'à la Fête des Lanternes, entraînant une circulation limitée des déchets et des transactions relativement atones. Côté demande, les prix du sulfate de nickel et du sulfate de cobalt sont restés globalement stables, tandis que les prix du carbonate de lithium ont légèrement diminué. Certaines entreprises de recyclage de LFP ont subi des pertes plus importantes en raison de la baisse des prix des produits chimiques au lithium et de la stabilité des prix des masses noires, adoptant une attitude attentiste. La plupart des grandes entreprises de recyclage, pour éviter la flambée des prix des déchets après les vacances de l'année dernière et les coûts élevés d'approvisionnement en masses noires, avaient stocké environ un mois d'inventaire avant les vacances et ont montré une faible acceptation des masses noires à prix élevé sur le marché. À court terme, les prix des masses noires devraient rester stables, influencés par les prix du nickel, du cobalt et des produits chimiques au lithium, tandis que les coefficients des masses noires devraient rester stables dans un contexte d'offre et de demande faibles. En aval et terminal : Après les vacances, les prix du côté DC sont restés stables. Le prix moyen des cabines de batteries de 0,5C 5MWh était de 0,433 yuan/Wh, tandis que les cabines de batteries de 3,42MWh et 3,77MWh affichaient un prix moyen de 0,435 yuan/Wh, cohérent avec les prix d'avant les vacances. Cette semaine, le résultat de l'appel d'offres pour le projet de stockage d'énergie flexible partagé de 1GW/2GWh dans le comté de Lingshou par Ruite New Energy a été annoncé. Huizhou EVE Energy Co., Ltd. a remporté l'appel d'offres avec 278,4 millions de yuans, avec une échelle d'appel d'offres de 200MW/400MWh, ce qui équivaut à un prix unitaire de 0,696 yuan/Wh. En août 2024, la première phase du projet (300MW/600MWh) est prévue pour une connexion au réseau et une mise en service, également fournie par EVE Energy. Cet appel d'offres poursuit la collaboration d'EVE Energy avec la partie adjudicatrice, Beijing State Grid Electric Power Technology Co., Ltd., fournissant des systèmes de stockage d'énergie comprenant des cabines de batteries, des machines intégrées PCS, des systèmes de gestion de l'énergie (EMS) et des services tels que la conception, la fabrication, la supervision de l'installation sur site, la mise en service, les tests liés au réseau, la participation à l'exploitation d'essai, l'assistance à l'acceptation et la maintenance des équipements pendant la période de garantie. Selon la liste des candidats à l'appel d'offres précédemment annoncée, le deuxième candidat était Shandong Electric Power Times Energy Technology Co., Ltd., avec un prix d'offre de 278,79 millions de yuans, soit 0,697 yuan/Wh. Le troisième candidat était Sungrow Power Supply Co., Ltd., avec un prix d'offre de 257,2968 millions de yuans, soit 0,643 yuan/Wh. 》Abonnez-vous pour consulter les prix au comptant historiques des produits SMM pour les nouvelles énergies 》Cliquez pour consulter la base de données de la chaîne industrielle des nouvelles énergies SMM Actualités : 【Province du Qinghai : Accélération de la construction des projets de 40 000 tonnes de produits chimiques de base au lithium de Salt Lake Co. et de 20 000 tonnes de carbonate de lithium de Huixin】 Le Bureau général du gouvernement populaire de la province du Qinghai a publié "Plusieurs mesures pour un 'bon départ' au premier trimestre 2025". Il a proposé de promouvoir une production stable et à pleine capacité des projets clés. Le plan de production annuel minimum pour les engrais potassiques en 2025 a été fixé pour garantir une production annuelle de plus de 7 millions de tonnes. Un soutien a été accordé pour la libération ordonnée de la capacité d'acier brut de Xigang afin d'assurer une croissance stable de la production. Des projets tels que le remplacement de la capacité des cellules électrolytiques de 600kA de la branche Chalco Qinghai, la production annuelle de 40 000 matrices d'extrusion en alliage de titane pour la fabrication intelligente de Zhongtai Qingduan, et la transformation technique des granulés de formule de médecine chinoise de 500 tonnes de Sinopharm Plant Pharmaceutical ont été encouragés à atteindre une production complète dès que possible. La construction de projets tels que les 100 000 tonnes de polysilicium de Haidong Hongshi, le nouveau module d'affichage de Dongyao Zhixian, les 100 000 tonnes de polysilicium de Nanbo Risheng et les 20GW de tirage de monocristaux de Laidebao a été accélérée. La construction des projets de 40 000 tonnes de produits chimiques de base au lithium de Salt Lake Co. et de 20 000 tonnes de carbonate de lithium de Huixin a également été accélérée. 【SK On, une entreprise de batteries pour nouvelles énergies du groupe SK, achève une fusion triangulaire】 Selon SK China, SK On, une entreprise de fabrication de batteries pour véhicules électriques du groupe sud-coréen SK, a annoncé le 1er février avoir achevé une fusion triangulaire, débutant officiellement en tant qu'"entreprise mondiale de batteries et de commerce". SK On a fusionné avec SK Trading International en novembre dernier. Après la fusion, SK Trading International opère sous le nom de "SK On Trading International" au sein du système CIC interne de l'entreprise. SK Enterm, le plus grand opérateur de terminaux commerciaux de réservoirs en Corée du Sud, continuera à opérer dans le cadre de SK On Trading International après la fusion. 【Hyundai suspendra une partie de la production de véhicules électriques en Corée du Sud en raison d'une demande faible】 Selon l'agence de presse Yonhap, en raison d'une faible demande intérieure en Corée du Sud, Hyundai Motor a décidé d'ajuster sa production et suspendra les opérations de la ligne de production n°12 de l'usine d'Ulsan 1, qui produit les Ioniq 5 et Kona EV, du 24 au 28 février. Équipe de recherche sur les nouvelles énergies de SMM Cong Wang 021-51666838 Rui Ma 021-51595780 Ziya Lin 86-2151666902 Ye Yuan 021-51595792 Disheng Feng 021-51666714 Ying Xu 021-51666707 Yanlin Lü 021-20707875 Yujun Liu 021-20707895 Zhicheng Zhou 021-51666711