SHANGHAI, ngày 15 tháng 10 (SMM) –
Đồng
Chỉ số Đô la Mỹ tiếp tục tăng, giá đồng chịu áp lực [Bình luận Sáng SMM Đồng]
Đồng LME mở cửa ở mức 9,697 USD/tấn qua đêm, ban đầu dao động giảm xuống 9,626 USD/tấn, sau đó tăng lên 9,734 USD/tấn trước khi giảm đóng cửa ở mức 9,648 USD/tấn, giảm 1,58%. Khối lượng giao dịch đạt 19,000 lô, và lãi suất mở là 291,000 lô. Hợp đồng đồng SHFE 2411 giao dịch nhiều nhất mở cửa ở mức 77,010 nhân dân tệ/tấn, giảm xuống 76,710 nhân dân tệ/tấn, sau đó tăng lên 77,330 nhân dân tệ/tấn và cuối cùng đóng cửa ở mức 77,090 nhân dân tệ/tấn, giảm 0,55%. Khối lượng giao dịch là 37,000 lô, và lãi suất mở là 157,000 lô. Về mặt vĩ mô, dữ liệu cho thấy kinh tế Mỹ chỉ chậm lại ở mức độ vừa phải, phù hợp với kỳ vọng cắt giảm lãi suất nhẹ. Thống đốc Fed Mỹ Waller cũng cho biết cần thận trọng hơn về việc cắt giảm lãi suất so với cuộc họp tháng 9. Chỉ số đô la Mỹ tiếp tục tăng, đạt mức cao nhất trong 10 tuần, ảnh hưởng tiêu cực đến giá đồng. Ngoài ra, Israel tuyên bố sẽ tránh nhắm mục tiêu vào các cơ sở năng lượng và hạt nhân của Iran, khiến giá dầu quốc tế giảm mạnh, kéo giá đồng xuống. Về cơ bản, dự kiến lượng đồng nhập khẩu tập trung sẽ tiếp tục đến cuối tháng 10, với lượng lớn vào thị trường nội địa. Cùng với kỳ hạn giao hàng sắp tới của hợp đồng đồng SHFE 2410, sự sẵn lòng bán của các nhà giao dịch đã tăng đáng kể, tăng cường cung cấp đồng cathode và ảnh hưởng đến mức chênh lệch giá. Về tiêu thụ, tăng trưởng tiêu thụ hạ nguồn bị hạn chế do giá đồng. Theo dữ liệu khảo sát của SMM, tính đến thứ Hai, ngày 14 tháng 10, tồn kho đồng SMM tại các khu vực chính trên toàn quốc tăng 17,000 tấn lên 221,000 tấn so với thứ Năm tuần trước, tiếp tục tăng sau kỳ nghỉ. Tổng tồn kho cao hơn 106,000 tấn so với cùng kỳ năm ngoái ở mức 114,000 tấn. Về giá cả, với đồng đô la Mỹ mạnh, giá đồng thiếu động lực tăng và dự kiến sẽ duy trì xu hướng dao động hôm nay.
Nhôm
Sau kỳ nghỉ, nhôm thỏi tiếp tục giảm tồn kho, với lượng hàng đến ít hơn làm thắt chặt mức chiết khấu giao ngay [Tóm tắt Cuộc họp Sáng SMM Nhôm ngày 15 tháng 10]
SMM, ngày 15 tháng 10: Qua đêm, hợp đồng nhôm SHFE 2411 giao dịch nhiều nhất mở cửa ở mức 20,780 nhân dân tệ/tấn, đạt mức cao 20,815 nhân dân tệ/tấn và mức thấp 20,705 nhân dân tệ/tấn, đóng cửa ở mức 20,800 nhân dân tệ/tấn, giảm 80 nhân dân tệ/tấn, giảm 0,38%. Vào thứ Hai, nhôm LME mở cửa ở mức 2,600.5 USD/tấn, với mức cao 2,604 USD/tấn và mức thấp 2,597 USD/tấn, đóng cửa ở mức 2,604 USD/tấn, tăng 8 USD/tấn, tăng 0,31%.
Tóm tắt: Về mặt vĩ mô, dữ liệu thứ Hai cho thấy kinh tế Mỹ chỉ chậm lại ở mức độ vừa phải, phù hợp với kỳ vọng cắt giảm lãi suất nhẹ. Thống đốc Fed Mỹ Waller cho biết Fed nên thận trọng hơn về việc cắt giảm lãi suất so với cuộc họp tháng 9, và chỉ số đô la Mỹ phục hồi. Trong nước, vào ngày 12, Bộ Tài chính đã công bố một gói chính sách tăng trưởng, và MIIT đã giới thiệu thêm các biện pháp để thúc đẩy tiêu dùng và mở rộng nhu cầu nội địa, giúp các doanh nghiệp khám phá thị trường và phát huy sức sống. Về cơ bản, kỳ vọng cắt giảm sản xuất ở Vân Nam trong quý 4 giảm, cùng với việc phát hành một số công suất mới và khôi phục, dẫn đến sự tăng trưởng liên tục trong nguồn cung thị trường nhôm nội địa. Về chi phí, thị trường alumina giao ngay vẫn cân bằng chặt chẽ, khiến chi phí nhôm nội địa khó giảm. Về nhu cầu, tỷ lệ hoạt động hạ nguồn nhìn chung ổn định, với tồn kho giảm trở lại mức trước kỳ nghỉ, và lưu thông thị trường vẫn chặt chẽ. Nhìn chung, sự không phù hợp cung cầu của thị trường nhôm không nổi bật, và dưới bối cảnh tích cực trong nước và quốc tế và chi phí tăng, dự kiến xu hướng dao động ngắn hạn. Tương lai cần chú ý đến điều kiện tiêu thụ trong nước và thay đổi tâm lý vĩ mô quốc tế.
Chì
Cải thiện tiêu thụ chì hạn chế; Tồn kho chì thỏi chưa giảm nhanh [Bình luận Sáng SMM Chì]
Qua đêm, chì LME mở cửa ở mức 2,086 USD/tấn, chạm mức cao 2,095.5 USD/tấn trong phiên châu Á. Khi chỉ số đô la Mỹ mạnh lên, kim loại cơ bản giảm mạnh trong phiên châu Âu, với vị thế bán tăng, khiến chì LME giảm mạnh xuống mức thấp 2,046 USD/tấn. Nó phục hồi nhẹ khi đóng cửa, kết thúc ở mức 2,072.5 USD/tấn, giảm 1,31%.
Qua đêm, hợp đồng chì SHFE 2411 giao dịch nhiều nhất mở cửa ở mức 16,520 nhân dân tệ/tấn, chạm mức cao 16,575 nhân dân tệ/tấn khi bắt đầu giao dịch. Nó dao động quanh mức 16,520 nhân dân tệ/tấn khi đóng cửa, kết thúc ở mức 16,510 nhân dân tệ/tấn, giảm 1,61%.
Về mặt vĩ mô, Thống đốc Fed Mỹ Waller cho biết Fed nên thận trọng hơn về việc cắt giảm lãi suất so với cuộc họp tháng 9. Nếu lạm phát giảm dưới 2%, điều này khó xảy ra, hoặc nếu thị trường lao động xấu đi, Fed có thể cắt giảm lãi suất sớm hơn. Nếu lạm phát tăng bất ngờ, Fed có thể tạm dừng cắt giảm lãi suất. PBOC công bố dữ liệu cho thấy tăng trưởng tài chính xã hội từ tháng 1 đến tháng 9 là 25.66 nghìn tỷ nhân dân tệ, giảm 3.68 nghìn tỷ nhân dân tệ so với cùng kỳ năm ngoái. Cuối tháng 9, số dư tiền tệ rộng (M2) là 309.48 nghìn tỷ nhân dân tệ, tăng 6,8% so với cùng kỳ năm trước. Trong ba quý đầu năm, các khoản vay bằng nhân dân tệ tăng 16 nghìn tỷ nhân dân tệ, với các khoản vay hộ gia đình tăng 1.94 nghìn tỷ nhân dân tệ.
Về cơ bản, hôm nay là ngày giao hàng cho hợp đồng chì SHFE 2410, với người nắm giữ dần chuyển hàng tồn kho vào kho. Tồn kho chì thỏi trong kho xã hội tiếp tục tăng. Trong tháng 10, nhiều nhà máy luyện chì sơ cấp đang trong trạng thái khôi phục, dẫn đến sự gia tăng đáng kể trong nguồn cung chì thỏi, trong khi tiêu thụ chì chỉ cải thiện nhẹ, không đủ để giảm nhanh tồn kho. Trong ngắn hạn, vẫn có áp lực cho tồn kho chì thỏi xã hội tích lũy. Ngoài ra, vào giữa tháng 10, các cuộc kiểm tra bảo vệ môi trường ở An Huy có thể ảnh hưởng đến các nhà máy luyện chì thứ cấp, có thể dẫn đến cắt giảm hoặc tạm dừng sản xuất tạm thời. Nhìn chung, giá chì có thể tiếp tục dao động trong ngắn hạn.
Kẽm
Tồn kho kẽm thỏi xã hội tăng, SHFE Kẽm mở cửa thấp và dao động [Bình luận Sáng SMM ngày 15 tháng 10]
Waller: Fed Mỹ nên thận trọng hơn về việc cắt giảm lãi suất so với cuộc họp tháng 9; OPEC hạ dự báo tăng trưởng nhu cầu dầu toàn cầu cho năm nay và năm sau trong ba tháng liên tiếp; Netanyahu: Israel sẽ nhắm mục tiêu vào các mục tiêu quân sự của Iran, không phải mục tiêu hạt nhân hoặc dầu; Iran: Nếu phản ứng của Israel bị giới hạn, vòng đối đầu này giữa hai nước được coi là kết thúc; Số dư tiền tệ rộng của Trung Quốc tăng 6,8% so với cùng kỳ năm trước; Xinhua Giải mã: Quy mô chính sách tài chính tăng trưởng có thể vượt 2.2 nghìn tỷ nhân dân tệ; Ngành công nghiệp quang điện đạt được sự đồng thuận về "tăng cường tự kỷ luật ngành để ngăn chặn cạnh tranh khốc liệt"; Bộ Tư lệnh Chiến khu Đông hoàn thành thành công cuộc diễn tập "Kiếm Hợp-2024B".
Qua đêm, kẽm LME mở cửa ở mức 3,120 USD/tấn, ban đầu dao động lên mức cao 3,142 USD/tấn, sau đó giảm dần xuống mức thấp 3,040 USD/tấn trong phiên đêm, và phục hồi nhẹ gần đường trung bình hàng ngày khi đóng cửa, kết thúc giảm ở mức 3,094.5 USD/tấn, giảm 61.5 USD/tấn, hoặc 1,95%. Khối lượng giao dịch tăng lên 13,671 lô, và lãi suất mở tăng 960 lô lên 263,000 lô. Qua đêm, kẽm LME ghi nhận một cây nến giảm, với đường trung bình 5 ngày cung cấp hỗ trợ. Tồn kho kẽm LME giảm 1,375 tấn xuống 240,625 tấn, giảm 0,57%. Chính sách kích thích đã công bố trước đó từ Trung Quốc cung cấp hỗ trợ hạn chế cho niềm tin thị trường, với lo ngại về nhu cầu vẫn tồn tại, và chỉ số đô la Mỹ tăng, khiến kẽm LME giảm.
Qua đêm, hợp đồng kẽm SHFE 2411 giao dịch nhiều nhất mở cửa ở mức 25,035 nhân dân tệ/tấn, dao động quanh đường trung bình hàng ngày sau khi mở cửa, giảm xuống 24,890 nhân dân tệ/tấn, sau đó tăng nhẹ trên đường trung bình hàng ngày, đạt đỉnh ở mức 25,145 nhân dân tệ/tấn khi đóng cửa, kết thúc giảm ở mức 25,135 nhân dân tệ/tấn, giảm 200 nhân dân tệ/tấn, hoặc 0,79%. Khối lượng giao dịch giảm xuống 88,395 lô, và lãi suất mở giảm 2,265 lô xuống 115,000 lô. Qua đêm, kẽm SHFE ghi nhận một cây nến tăng, với đường trung bình 20 ngày cung cấp hỗ trợ. Bị ảnh hưởng bởi xu hướng thị trường nước ngoài, kẽm SHFE mở cửa thấp, cùng với hiệu suất tiêu thụ giao ngay kém ở mức giá kẽm cao trước đó. Tồn kho kẽm thỏi tăng so với tuần trước vào thứ Hai, và lo ngại về tiêu thụ tương lai vẫn tồn tại, khiến kẽm SHFE giảm.
Thiếc
Trong phiên đêm, giá thiếc SHFE mở cửa thấp và dao động ở mức thấp. Thị trường giao ngay tương đối sôi động [Tin tức Sáng SMM Thiếc ngày 15 tháng 10].
SMM, ngày 15 tháng 10: Hôm qua, hợp đồng thiếc SHFE giao dịch nhiều nhất đóng cửa ở mức 264,200 nhân dân tệ/tấn, giảm 3,790 nhân dân tệ/tấn, giảm 1,41%, với mức cao 264,750 nhân dân tệ/tấn và mức thấp 262,130 nhân dân tệ/tấn. Trong phiên sáng hôm qua, các công ty giao dịch báo giá các thương hiệu thiếc thỏi nội địa với ít thay đổi về mức chênh lệch so với những ngày gần đây. Thiếc thỏi thương hiệu nhỏ được báo giá so với hợp đồng SHFE 2411 ở mức +0~+200 nhân dân tệ/tấn, thương hiệu giao hàng +200~+600 nhân dân tệ/tấn, báo giá thương hiệu thiếc Vân Nam +600~+800 nhân dân tệ/tấn, và báo giá giao ngay thương hiệu thiếc nhập khẩu -700 nhân dân tệ/tấn. Sáng hôm qua, giá thiếc dao động giảm, và hầu hết các công ty hạ nguồn bắt đầu bổ sung và mua sắm một phần. Một số công ty giao dịch thực hiện giao dịch khoảng 10 tấn, trong khi một số ít giao dịch 2-3 xe tải. Nhìn chung, thị trường giao ngay tương đối sôi động hôm qua.
Niken
Ngày 14 tháng 10, niken Jinchuan được báo giá với mức chênh lệch 1,400-1,500 nhân dân tệ/tấn, với giá trung bình 1,450 nhân dân tệ/tấn, giảm 50 nhân dân tệ/tấn so với ngày giao dịch trước đó. Niken Norilsk được báo giá với mức chiết khấu 400-200 nhân dân tệ/tấn, với mức trung bình 300 nhân dân tệ/tấn, không thay đổi so với ngày giao dịch trước đó. Vào sáng ngày 14 tháng 10, thị trường tương lai dao động, và mức chênh lệch giao ngay mở rộng so với ngày làm việc trước đó. Giá niken briquette là 133,800-134,350 nhân dân tệ/tấn, tăng 125 nhân dân tệ/tấn so với ngày giao dịch trước đó. Mức chênh lệch giá giữa niken briquette và niken sulphate là khoảng 6,006.82 nhân dân tệ/tấn (giá niken sulphate thấp hơn giá niken briquette 6,006.82 nhân dân tệ/tấn).