SHANGHAI, ngày 24 tháng 9 (SMM) –
Đồng
Qua đêm, đồng LME mở cửa ở mức 9,454.5 USD/tấn, ban đầu giảm xuống 9,453 USD/tấn, sau đó tăng đều, dao động trong phiên, đạt đỉnh 9,562.5 USD/tấn, và cuối cùng giảm nhẹ đóng cửa ở mức 9,400 USD/tấn, tăng 0,59%. Khối lượng giao dịch đạt 24,000 lô, và lãi suất mở là 270,000 lô. Qua đêm, hợp đồng đồng SHFE 2410 giao dịch nhiều nhất mở cửa ở mức 75,500 nhân dân tệ/tấn, dao động ban đầu, giảm xuống 75,490 nhân dân tệ/tấn giữa phiên, sau đó tăng lên 75,810 nhân dân tệ/tấn, và cuối cùng giảm đóng cửa ở mức 75,640 nhân dân tệ/tấn, tăng 0,3%. Khối lượng giao dịch đạt 21,000 lô, và lãi suất mở là 114,000 lô. Về mặt vĩ mô, PMI sản xuất S&P Global tháng 9 của Mỹ ghi nhận 47, thấp hơn dự kiến 48,5, đánh dấu mức thấp nhất trong 15 tháng và co lại trong ba tháng liên tiếp. PMI dịch vụ S&P Global tháng 9 của Mỹ ghi nhận 55,4, cao hơn một chút so với dự kiến nhưng cho thấy tăng trưởng chậm lại. Sau khi dữ liệu được công bố, chỉ số đô la Mỹ giảm. Ngoài ra, các quan chức Fed Mỹ gợi ý khả năng cắt giảm lãi suất trong tương lai, với nhiều nhà hoạch định chính sách Fed dự kiến phát biểu và công bố dữ liệu kinh tế trong tuần này, có thể cung cấp thêm hướng dẫn cho thị trường. Về cơ bản, nguồn cung, nguồn cung đồng cathode giao ngay vẫn khan hiếm do các lô hàng trước đó khó vào thị trường nội địa nhanh chóng. Về nhu cầu, dự trữ trước Ngày Quốc khánh tăng tốc giảm tồn kho xã hội. Theo dữ liệu SMM, tính đến thứ Hai, ngày 23 tháng 9, tồn kho đồng SMM tại các khu vực chính trên toàn quốc giảm mạnh 227,000 tấn xuống còn 166,000 tấn so với thứ Năm tuần trước, tiếp tục giảm tồn kho với tốc độ nhanh hơn. Tuy nhiên, tổng tồn kho vẫn cao hơn 81,000 tấn so với 85,000 tấn cùng kỳ năm ngoái, mặc dù khoảng cách đã thu hẹp đáng kể. Được hỗ trợ bởi điều này, giá đồng dự kiến sẽ dao động tăng.
Nhôm
Thị trường tương lai: Qua đêm, hợp đồng nhôm SHFE 2411 giao dịch nhiều nhất mở cửa ở mức 19,785 nhân dân tệ/tấn, đạt mức cao 19,875 nhân dân tệ/tấn và mức thấp 19,780 nhân dân tệ/tấn, đóng cửa ở mức 19,830 nhân dân tệ/tấn, giảm 5 nhân dân tệ/tấn, giảm 0,05%. Ngày giao dịch trước đó, nhôm LME mở cửa ở mức 2,485 USD/tấn, với mức cao 2,499 USD/tấn và mức thấp 2,456 USD/tấn, đóng cửa ở mức 2,486 USD/tấn, tăng 1 USD/tấn, tăng 0,04%.
Tóm tắt: Về mặt vĩ mô, nhiều quan chức Fed Mỹ đã chỉ ra khả năng cắt giảm lãi suất khác, nhưng mức độ cắt giảm cụ thể không thống nhất, và thị trường đang chờ đợi thêm dữ liệu kinh tế để có hướng dẫn. Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc đã cắt giảm lãi suất mua lại đảo ngược 14 ngày thêm 10 điểm cơ bản, cải thiện thanh khoản thị trường. Về cơ bản, nguồn cung thị trường nhôm trong nước tăng nhẹ. Khi giá alumina dao động tăng do nguồn cung khan hiếm, chi phí nhôm trong nước vẫn cao. Dưới ảnh hưởng của mùa cao điểm tháng 9-10, tỷ lệ hoạt động hàng tuần của nhôm hạ nguồn ổn định, và tiêu thụ hạ nguồn cải thiện đều đặn. Tuy nhiên, cần thận trọng với tác động tiêu cực của chính sách thuế thị trường nước ngoài đối với các doanh nghiệp chế biến nhôm trong nước. Tuần này, tồn kho nhôm tiếp tục xu hướng giảm nhẹ, và cần chú ý đến tác động của dự trữ trước kỳ nghỉ đối với xu hướng tồn kho trong tương lai. Nhìn chung, với bầu không khí vĩ mô thuận lợi và cơ bản ổn định, thị trường nhôm dự kiến sẽ dao động tăng trong ngắn hạn.
Chì
Qua đêm, chì LME mở cửa ở mức 2,048.5 USD/tấn. Trong phiên châu Á, chì LME củng cố quanh mức 2,040 USD/tấn. Khi vào phiên châu Âu, trọng tâm của chì LME dần chuyển lên, đạt mức cao trong ngày là 2,067 USD/tấn được thúc đẩy bởi sự tăng giá của chì SHFE. Đến cuối phiên, chì LME đã trả lại một số lợi nhuận, đóng cửa ở mức 2,051 USD/tấn, tăng 0,44%.
Qua đêm, tồn kho chứng chỉ kho SHFE chì giảm hơn 10,000 tấn. Hợp đồng chì SHFE 2410 giao dịch nhiều nhất mở cửa cao hơn ở mức 16,530 nhân dân tệ/tấn, tăng trên 16,600 nhân dân tệ/tấn, và sau đó củng cố giữa 16,620-16,665 nhân dân tệ/tấn, cuối cùng đóng cửa ở mức 16,645 nhân dân tệ/tấn, tăng 1,46%. Lãi suất mở của nó là 25,541 lô, giảm 4,418 lô so với ngày giao dịch trước đó. Ngoài ra, lãi suất mở của hợp đồng chì SHFE 2410 đã dần chuyển sang hợp đồng chì SHFE 2411, ghi nhận sự chuyển đổi của hợp đồng giao dịch nhiều nhất.
Về mặt vĩ mô, PMI sản xuất Markit tháng 9 của Mỹ đạt mức thấp nhất trong 15 tháng, với sự mở rộng của ngành dịch vụ chậm lại và áp lực giá cả tái xuất hiện. Kỳ vọng về việc cắt giảm lãi suất của ECB đang tăng lên, với PMI sản xuất tháng 9 của Eurozone đạt mức thấp mới trong năm và cả Đức và Pháp đều chứng kiến sự co lại tăng tốc. Hôm nay, Văn phòng Thông tin Quốc vụ viện tổ chức một cuộc họp báo có sự tham dự của Pan Gongsheng, Li Yunze và Wu Qing. Ngân hàng trung ương đã công bố cắt giảm tỷ lệ dự trữ bắt buộc gần đây 0,5 điểm phần trăm, với khả năng cắt giảm thêm 0,25-0,5 điểm phần trăm vào cuối năm, hạ lãi suất chính sách của ngân hàng trung ương. Lãi suất mua lại đảo ngược 7 ngày đã được cắt giảm 0,2 điểm phần trăm, và lãi suất thế chấp trên các khoản vay nhà hiện tại dự kiến sẽ giảm khoảng 0,5 điểm phần trăm xuống mức tương tự như các khoản vay nhà mới phát hành. Tỷ lệ trả trước tối thiểu cho các khoản vay nhà thứ hai đã giảm từ 25% xuống 15%.
Về cơ bản, cuối tháng 9, bảo trì tại các nhà máy luyện chì sơ cấp và thứ cấp dần kết thúc, với sản xuất thỏi chì ổn định đến tăng, trong khi tiêu thụ chì trung bình. Các doanh nghiệp hạ nguồn cho thấy ít nhiệt tình hơn đối với dự trữ trước kỳ nghỉ so với cùng kỳ năm ngoái. Trong khi đó, khối lượng nghỉ hưu của phế liệu pin bị hạn chế, với giá cả vẫn cao, thậm chí tăng thay vì giảm. Các công ty chì thứ cấp giữ vững giá, với các khu vực như An Huy và Hà Nam thấy giá chì tinh chế thứ cấp vượt qua giá chì sơ cấp, gây ra sự đảo ngược giá. Thay đổi trong chênh lệch giá có thể khiến nhu cầu cứng của các doanh nghiệp hạ nguồn quay trở lại lĩnh vực chì sơ cấp. Ngoài ra, tuần này là tuần trước kỳ nghỉ Quốc khánh, và các doanh nghiệp hạ nguồn có thể thông thường thực hiện dự trữ trước kỳ nghỉ, với sự chú ý tiếp tục đến việc thực hiện dự trữ trước kỳ nghỉ.
Kẽm
Qua đêm, kẽm LME mở cửa ở mức 2,873.5 USD/tấn. Ban đầu, nó dao động quanh đường trung bình hàng ngày với phạm vi 30 USD/tấn. Trong giờ giao dịch châu Âu, nó dao động giảm xuống dưới trung bình hàng ngày, tạm thời tập trung quanh mức 2,845 USD/tấn, và giảm xuống 2,833.5 USD/tấn. Sau đó, khi các vị thế bán giảm, kẽm LME dao động tăng lên trên trung bình hàng ngày, đạt mức cao 2,894.5 USD/tấn. Nó sau đó dao động nhẹ quanh mức 2,885 USD/tấn, đóng cửa ở mức 2,885 USD/tấn, tăng 18 USD/tấn hoặc 0,63%. Khối lượng giao dịch giảm xuống 74,378 lô, và lãi suất mở giảm 2,038 lô xuống 238,000 lô. Qua đêm, kẽm LME ghi nhận một nến tăng bóng dưới dài, với kháng cự từ đường trung bình động 5 ngày phía trên và hỗ trợ từ đường trung bình động 40/60 ngày phía dưới. Tồn kho xã hội LME tăng 1,900 tấn lên 258,050 tấn, tăng 0,74%. PMI sản xuất S&P Global tháng 9 của Mỹ giá trị sơ bộ là 47, thấp hơn dự kiến 48,5 và thấp nhất trong 15 tháng, đánh dấu tháng thứ ba liên tiếp co lại. Trong khi đó, các quan chức Fed Mỹ chỉ ra rằng có thể cần thêm cắt giảm lãi suất trong năm tới. Kẽm LME dự kiến sẽ duy trì xu hướng dao động hôm nay.
Qua đêm, hợp đồng kẽm SHFE 2411 giao dịch nhiều nhất mở cửa cao hơn ở mức 23,600 nhân dân tệ/tấn. Ban đầu, với việc tăng vị thế mua, kẽm SHFE giao dịch trên trung bình hàng ngày, đạt mức cao 23,725 nhân dân tệ/tấn. Sau đó, kẽm SHFE cố gắng di chuyển xuống nhưng được thúc đẩy bởi vị thế mua trên trung bình hàng ngày. Trong phiên, khi vị thế mua giảm, kẽm SHFE di chuyển xuống theo từng bước, đạt mức thấp 23,575 nhân dân tệ/tấn. Đến cuối phiên, nó dao động quanh mức 23,590 nhân dân tệ/tấn, đóng cửa ở mức 23,610 nhân dân tệ/tấn, tăng 130 nhân dân tệ/tấn hoặc 0,55%. Khối lượng giao dịch giảm xuống 59,156 lô, và lãi suất mở tăng 5,889 lô lên 107,000 lô. Qua đêm, kẽm SHFE ghi nhận một nến tăng bóng trên dài, với kháng cự từ đường trung bình động 5 ngày phía trên và hỗ trợ từ đường trung bình động 10/20 ngày phía dưới. Hiện tại, tồn kho trong nước tăng nhẹ, nhưng nhu cầu vẫn yếu. Cùng với PMI sản xuất S&P Global tháng 9 của Mỹ thấp hơn dự kiến, kẽm SHFE dự kiến sẽ tiếp tục dao động hôm nay.
Thiếc
Trong phiên đêm qua, hợp đồng thiếc SHFE giao dịch nhiều nhất đóng cửa ở mức 259,770 nhân dân tệ/tấn, tăng 660 nhân dân tệ/tấn, tăng 0,25%, với mức cao 261,000 nhân dân tệ/tấn và mức thấp 258,350 nhân dân tệ/tấn.
Trong phiên sáng qua, báo giá của các công ty giao dịch cho các thương hiệu thỏi thiếc trong nước không thay đổi nhiều so với những ngày gần đây. Thỏi thiếc thương hiệu nhỏ được báo giá với mức chênh lệch 0-500 nhân dân tệ/tấn so với hợp đồng SHFE 2410, thương hiệu giao hàng với mức chênh lệch 200-700 nhân dân tệ/tấn, thương hiệu Thiếc Vân Nam với mức chênh lệch 200-800 nhân dân tệ/tấn, và thương hiệu thiếc nhập khẩu với mức chiết khấu 700-200 nhân dân tệ/tấn so với hợp đồng SHFE 2410. Trong phiên sáng, giá thiếc tăng ban đầu và sau đó giảm nhẹ, khiến một số công ty hạ nguồn và người dùng cuối thực hiện mua nhỏ sau khi giá giảm. Hầu hết các công ty giao dịch có giao dịch rải rác, với một số công ty giao dịch hoàn thành giao dịch khoảng một xe tải. Nhìn chung, giao dịch thị trường giao ngay hôm qua trung bình.
Niken
Ngày 23 tháng 9, niken Jinchuan được báo giá với mức chênh lệch 1,700-1,800 nhân dân tệ/tấn, với mức trung bình 17,500 nhân dân tệ/tấn, không thay đổi so với ngày giao dịch trước đó. Niken Norilsk được báo giá với mức chiết khấu 300-100 nhân dân tệ/tấn, với mức trung bình 200 nhân dân tệ/tấn, tăng 50 nhân dân tệ/tấn so với ngày giao dịch trước đó. Vào sáng ngày 23 tháng 9, thị trường tương lai dao động, và mức chênh lệch giao ngay thu hẹp so với ngày làm việc trước đó. Giá niken briquette là 123,100-123,800 nhân dân tệ/tấn, giảm 425 nhân dân tệ/tấn so với ngày giao dịch trước đó. Chênh lệch giá giữa niken briquette và niken sulphate khoảng 3,414 nhân dân tệ/tấn (giá niken sulphate cao hơn giá niken briquette 3,414 nhân dân tệ/tấn).